姚奕：商業(yè)銀行模型風(fēng)險(xiǎn)管理辦法的基本框架
姚奕，上海金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室銀行研究中心主任
早在本世紀(jì)初，以國有銀行為代表，就開始了量化模型的使用，最早是非零售信用風(fēng)險(xiǎn)的量化建模，隨后是零售信用風(fēng)險(xiǎn)，再到市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)，隨后進(jìn)一步深入到經(jīng)濟(jì)資本、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、IRRBB等等，并且模型的使用領(lǐng)域也從單一的風(fēng)險(xiǎn)管理擴(kuò)展到業(yè)務(wù)決策和經(jīng)營管理方方面面，模型的方法也從傳統(tǒng)的統(tǒng)計(jì)方法擴(kuò)展到人工智能方法，以適應(yīng)日益激增的數(shù)據(jù)規(guī)模需求。
當(dāng)時(shí)在交行的時(shí)候，我們就開展了對(duì)模型管理的規(guī)范性工作的初步探索，并配合當(dāng)時(shí)銀保監(jiān)會(huì)對(duì)交行的驗(yàn)收，建立了主要針對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)模型管理的基本框架，包括模型管理辦法、模型驗(yàn)證體系、模型使用的跟蹤監(jiān)控、模型的定期優(yōu)化，并形成一支專業(yè)化的模型團(tuán)隊(duì)（包括開發(fā)、驗(yàn)證、應(yīng)用設(shè)計(jì)等崗位職責(zé)）。
我推薦兩份文件給大家，一份是美聯(lián)儲(chǔ)發(fā)布的SR11-7：模型風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)管指南，雖然這份文件是2011年發(fā)布的，但從目前來看，并沒有過時(shí)，模型風(fēng)險(xiǎn)管理的整體框架和流程基本是穩(wěn)定的，因此這份文件依然有參考價(jià)值，以下是該文件的目錄：
大家看到，有效管理模型風(fēng)險(xiǎn)主要是從治理架構(gòu)、政策的規(guī)范和內(nèi)控的建設(shè)上予以保障，而模型風(fēng)險(xiǎn)的管理從流程上無非是這么幾個(gè)節(jié)點(diǎn)：開發(fā)、實(shí)施、使用、驗(yàn)證。
另一份是2022年由中國銀行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布的團(tuán)體技術(shù)報(bào)告：人工智能模型風(fēng)險(xiǎn)管理框架，雖然面向人工智能模型，但其整體框架依然和傳統(tǒng)模型管理具有兼容性（下圖是這份文件的目錄框架）。
當(dāng)然該文件針對(duì)人工智能模型的特點(diǎn)給出針對(duì)性的管理要求，特別是針對(duì)模型使用的階段區(qū)分為三個(gè)等級(jí)，來區(qū)分當(dāng)下銀行使用人工智能的程度和管理水平高低。
兩份文件原文鏈接見文后，如果網(wǎng)盤鏈接又出錯(cuò)，請(qǐng)后臺(tái)留言索取。
好了，我來說說本文重點(diǎn)，我建議的模型風(fēng)險(xiǎn)管理辦法的整體架構(gòu)：
第一章 總則——闡述辦法的制定依據(jù)，并作重要的名詞解釋，我列了四點(diǎn)，你們直接拿去用。
第二章 模型風(fēng)險(xiǎn)管理的治理架構(gòu)——把模型風(fēng)險(xiǎn)管理的治理架構(gòu)做總體交代，毫無疑問，董事會(huì)承擔(dān)最終責(zé)任，并履行重大模型事項(xiàng)的批準(zhǔn)工作；高級(jí)管理層負(fù)責(zé)組織模型風(fēng)險(xiǎn)的具體落地；然后交代與模型管理相關(guān)的各部門職責(zé)，因?yàn)閷⒛Ｐ蜕仙斤L(fēng)險(xiǎn)類型的高度進(jìn)行管理（在分類中，模型風(fēng)險(xiǎn)屬于新興的操作風(fēng)險(xiǎn)子類型），因此需要將參與的各部門劃分到三道防線框架中，包括模型開發(fā)、實(shí)施、使用、驗(yàn)證、監(jiān)控、審計(jì)等各環(huán)節(jié)。
從第三章開始，就具體對(duì)每個(gè)環(huán)節(jié)的職責(zé)進(jìn)行具體描述，包括：
第三章 模型開發(fā)——要注意的是這里講的模型包含銀行內(nèi)部使用的各種模型，覆蓋各類風(fēng)險(xiǎn)以及業(yè)務(wù)決策，盡量做到全面。
第四章 模型的實(shí)施和使用——模型實(shí)施是指模型的IT落地實(shí)現(xiàn)，模型使用的主要部門一般為前線業(yè)務(wù)部門，如信貸管理部使用內(nèi)部評(píng)級(jí)模型，金融市場(chǎng)部使用VaR模型等，這里需要注意的是要強(qiáng)調(diào)模型的使用遵守模型使用政策和使用手冊(cè)，以保證模型的規(guī)范使用。
第五章 模型驗(yàn)證——模型的驗(yàn)證體系內(nèi)容非常龐大，技術(shù)性要求也高，可以考慮在本辦法中簡要表述，同時(shí)對(duì)應(yīng)《商業(yè)銀行資本管理辦法》附件24的要求，單獨(dú)做一個(gè)模型驗(yàn)證管理辦法。
第六章 模型監(jiān)控與變更——模型的監(jiān)控是發(fā)現(xiàn)模型問題的重要手段（因?yàn)轵?yàn)證的頻率畢竟比較低，難以及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題），因此需要設(shè)定一系列監(jiān)控閾值，一旦被處罰，需要啟動(dòng)對(duì)模型的評(píng)估，必要時(shí)進(jìn)行模型的優(yōu)化與變更。
比如，信用風(fēng)險(xiǎn)PD模型變更觸發(fā)可以考慮以下定量指標(biāo)：
第七章 模型的審計(jì)——規(guī)定審計(jì)部門對(duì)于模型風(fēng)險(xiǎn)管理全流程的審計(jì)職責(zé)，包括審計(jì)內(nèi)容、審計(jì)頻率、審計(jì)報(bào)告對(duì)象等。
同時(shí)，別忘了模型的重要支撐因素——第八章 IT系統(tǒng)與數(shù)據(jù)管理——這部分不僅要把系統(tǒng)開發(fā)職責(zé)和流程進(jìn)行約定，并且還要和數(shù)據(jù)治理要求相結(jié)合，對(duì)數(shù)據(jù)采集、數(shù)據(jù)質(zhì)量管控分析、數(shù)據(jù)保存使用等進(jìn)行規(guī)定，可能的話還需要制定單獨(dú)的數(shù)據(jù)管理辦法。
另外，還可以設(shè)計(jì)第九章 模型結(jié)果的應(yīng)用——內(nèi)部評(píng)級(jí)體系是有明確的應(yīng)用要求的，其他模型當(dāng)然也不例外，畢竟開發(fā)出來的模型就是要對(duì)業(yè)務(wù)決策或風(fēng)險(xiǎn)管理起到實(shí)質(zhì)性作用的。
最后加上第十章 附則。
http://m.qinyier.com/yanjiu/detail/9706.html
